سيجيب حساب عائد المحفظة السنوي على سؤال واحد: ما هو معدل العائد المركب المستلم من المحفظة خلال فترة استثمار معينة؟ على الرغم من استخدام مجموعة متنوعة من الصيغ المعقدة لحساب العوائد السنوية ، بمجرد فهمك لبعض المفاهيم المهمة ، ستكون الحسابات سهلة إلى حد ما.
خطوة
جزء 1 من 2: فهم أساسيات الحساب
الخطوة 1. تعرف على المصطلحات الأساسية
عند مناقشة عوائد المحفظة السنوية ، هناك العديد من المصطلحات الأساسية التي تظهر مرارًا وتكرارًا ويجب فهمها على النحو التالي:
- العائد السنوي (العائد السنوي): إجمالي العائد المستلم على استثمار خلال فترة معينة ، بما في ذلك توزيعات الأرباح والفوائد وأرباح رأس المال.
- العائد السنوي: معدل العائد السنوي الذي يتم استنتاجه من خلال استقراء العوائد المقاسة على مدى فترة أقل أو أكثر من عام واحد.
- متوسط العائد: العائد الذي تم استلامه خلال فترة معينة عن طريق أخذ إجمالي العائد المحقق على مدى فترة طويلة وتوزيعه بالتساوي على فترة أقصر.
- عائد مركب (عائد مركب). العوائد التي تشمل عوائد إعادة استثمار الفوائد وأرباح الأسهم ومكاسب رأس المال.
- الفترة (الفترة): فترة زمنية محددة لقياس وحساب العوائد ، على سبيل المثال في الفترات اليومية أو الشهرية أو السنوية.
- العائد الدوري (العائد الدوري). إجمالي العائد على الاستثمار الذي تم قياسه خلال فترة زمنية محددة.
الخطوة 2. تعرف على كيفية عمل التركيب
مضاعفة عوائد الاستثمار ينمو من الأرباح التي تم الحصول عليها. كلما زادت مضاعفة أموالك ، زادت سرعة نموها ، وزاد العائد السنوي. فكر في الأمر على أنه كرة ثلجية تتوسع بينما تتدحرج على جبل جليدي.
- لنفترض أنك استثمرت 100000 روبية إندونيسية وحصلت على عائد 100٪ في السنة الأولى بحيث يكون رصيدك الاستثماري في نهاية السنة الأولى 200 ألف روبية إندونيسية. إذا كنت تكسب 10 ٪ فقط في السنة الثانية ، فهذا يعني أنك تكسب 20 دولارًا في نهاية السنة الثانية.
- ومع ذلك ، إذا ربحت عائدًا بنسبة 50٪ خلال السنة الأولى ، فإن رصيدك الاستثماري في بداية السنة الثانية هو 150.000 روبية إندونيسية. عائد 10٪ في السنة الثانية هو 15000 دولار بدلاً من 20000 دولار. النتائج التي تم الحصول عليها أقل بنسبة 33٪ من المثال الأول.
- علاوة على ذلك ، لنفترض أنك خسرت 50٪ في السنة الأولى ، وظل رصيد الاستثمار في السنة الأولى 50000 روبية. تحتاج إلى تحقيق عائد بنسبة 100٪ لتحقيق التعادل (100٪ من 50 دولارًا = 50 دولارًا ، و 50 دولارًا + 50 دولارًا = 100 دولار).
- يلعب حجم وتوقيت الأرباح دورًا مهمًا للغاية عند النظر في العوائد المركبة وتأثيرها على العوائد السنوية. بعبارة أخرى ، لا تعد العوائد السنوية مقياسًا موثوقًا به لقياس الربح أو الخسارة الفعليين. ومع ذلك ، فإن العوائد السنوية هي أداة رائعة لمقارنة الاستثمارات المختلفة مع بعضها البعض.
الخطوة 3. استخدم العوائد المرجحة بالوقت لحساب معدل العائد المركب
للعثور على متوسط الأشياء ، مثل هطول الأمطار اليومي أو فقدان الوزن ، يمكنك استخدام صيغة المتوسط البسيط أو المتوسط الحسابي. ربما تم تعلم هذه التقنية في المدرسة. ومع ذلك ، فإن صيغة المتوسط البسيط لا تأخذ في الاعتبار تأثير كل عائد دوري على الآخرين ، أو توقيت كل عائد. للحصول على متوسط دقيق ، يتم استخدام صيغة الإرجاع الهندسية المرجحة بالوقت. (لا تقلق ، سنوجهك في استخدام هذه الصيغة.)
- لا يمكن استخدام صيغة المتوسط البسيطة لأن جميع المرتجعات الدورية مترابطة.
- على سبيل المثال ، لنفترض أنك تريد جدولة متوسط عائد استثمار بقيمة 100 دولار على مدار عامين. تكسب 100٪ في السنة الأولى (أي أن رصيد الاستثمار في نهاية السنة الأولى هو 200000 روبية إندونيسية). في السنة الثانية ، تخسر 50٪ (بمعنى أن رصيد الاستثمار المتبقي هو 100،000 روبية إندونيسية لأن IDR 200،000 - (200،000 * 50٪) = 100،000 روبية إندونيسية). هذا الرقم هو نفس الرصيد الأولي لاستثمار السنة الأولى.
- ستجمع صيغة المتوسط البسيط (الوسط الحسابي) ببساطة العوائد وتقسيمها على عدد الفترات (في هذا المثال سنتان). تشير هذه النتيجة إلى متوسط عائد يبلغ 25٪ سنويًا. ومع ذلك ، عندما تقوم بتوصيل الاثنين ، فمن المعروف أنك في الواقع لا تحصل على شيء.
الخطوة 4. حساب المبلغ العائد الإجمالي
بادئ ذي بدء ، عليك حساب العائد الإجمالي خلال الفترة الزمنية المحسوبة. من أجل البساطة ، سيتجاهل هذا المثال الإيداعات والسحوبات التي تم إجراؤها. لحساب إجمالي العائد ، هناك حاجة إلى رقمين: قيم البداية والنهاية للمحفظة.
- اطرح القيمة النهائية من القيمة الأولية.
- شارك بقيمتك الأولية. والنتيجة هي عودتك.
- في حالة خسارة الشركة بسبب الإكراه خلال الفترة ، قم بطرح الرصيد النهائي من رصيد البداية. بعد ذلك ، اقسم على الرصيد الأولي وافترض أن النتيجة سلبية.
- أضف الإضافة قبل القسمة. وبالتالي ، تحصل على نسبة إجمالية من العائد.
الخطوة 5. تذكر صيغة معدل العائد الإجمالي في Excel
الصيغة هي إجمالي معدل العائد = (القيمة النهائية للمحفظة - القيمة الأولية للمحفظة) / قيمة المحفظة الأولية. صيغة معدل العائد المركب = القوة (1 + إجمالي معدل العائد) ، (1 / سنة)) - 1.
-
على سبيل المثال ، إذا كانت القيمة الأولية للمحفظة هي 1،000،000 دولار وكانت القيمة النهائية بعد سبع سنوات 2،500،000 دولار ، فسيكون الحساب على النحو التالي:
- إجمالي معدل العائد = (2،500،000-1،000،000) / 1،000،000 = 1، 5.
- معدل العائد المركب = القوة ((1 + 1.5) ، (1/7)) - 1 = 0.1398 = 13 ، 98٪.
جزء 2 من 2: حساب العوائد السنوية
الخطوة 1. احسب عائدك السنوي
إذا تم حساب إجمالي معدل العائد ، فقم بتوصيل النتيجة بالمعادلة التالية: العائد السنوي = (1+ العائد)1 / ن-1 تتوافق نتيجة هذه المعادلة مع العائد السنوي على الاستثمار خلال الفترة الزمنية المقاسة.
- في الأس (المرتبة) ، يمثل الرقم "1" الوحدة التي يتم قياسها ، وهي سنة واحدة. إذا كنت تريد أن تكون أكثر تحديدًا ، يمكنك استخدام "365" لحساب العوائد اليومية.
- يمثل الحرف "N" عدد الفترات التي يتم قياسها. لذلك ، إذا كنت تحسب العوائد لمدة 7 سنوات ، فاستبدل الحرف "N" بالرقم 7.
- على سبيل المثال ، لنفترض أنه على مدار سبع سنوات نمت محفظتك من 1،000،000 دولار إلى 2،500 دولار.
- أولاً ، احسب العائد الإجمالي: (2500000-10000000 روبية) / 1000000 روبية = 1.50 (معدل العائد 150٪).
- بعد ذلك ، احسب العائد السنوي: (1 + 1.50)1/7-1 = 0، 1399 = 13، 99٪ عائد سنوي!
- استخدم التسلسل الطبيعي للعمليات الحسابية: حل العمليات الحسابية بين الأقواس أولاً ، ثم ارفع ، وقم بالطرح.
الخطوة 2. احسب العائد نصف السنوي (نصف السنوي)
لنفترض أنك تبحث عن معدل عائد نصف سنوي (يتم تقديم العوائد مرتين في السنة ، كل ستة أشهر) على مدى سبع سنوات. تظل الصيغة المستخدمة كما هي ، ما عليك سوى ضبط عدد الفترات التي يتم قياسها. النتيجة النهائية هي عائدك نصف السنوي.
- في هذه الحالة ، لديك 14 فترة نصف سنوية مدتها سبع سنوات.
- أولاً ، احسب العائد الإجمالي: (2500000 روبية - 1000000 روبية) / 1000000 روبية = 1.50 (معدل العائد 150٪).
- بعد ذلك ، احسب العائد السنوي: (1 + 1.50)1/14-1 = 6, 76%.
- يمكنك تحويل هذا الرقم إلى عائد سنوي بضربه في اثنين: 6.76٪ × 2 = 13.52٪.
الخطوة 3. احسب المكافئ السنوي
يمكنك أيضًا حساب المكافئ السنوي لعوائد الفترة الأقصر. على سبيل المثال ، لديك عائد 6 أشهر فقط وتريد معرفة المعادل السنوي. مرة أخرى ، تظل الصيغة المستخدمة كما هي.
- لنفترض أنه خلال فترة 6 أشهر ، زادت محفظتك من 1،000،000 روبية إندونيسية إلى 1،050،000 روبية إندونيسية.
- ابدأ بحساب العائد الإجمالي الخاص بك: (Rp1،050،000 - Rp1،000،000) / Rp1،000،000=0.05 (عائد بنسبة 5٪ على مدى 6 أشهر).
- الآن ، إذا كنت تريد معرفة الرقم المكافئ السنوي (بافتراض استمرار معدل العائد والعائد المركب) ، يكون الحساب كما يلي: (1 + 0.05)1/0, 50-1 = 10 25٪ عائد سنوي.
- بغض النظر عن الفترة الزمنية ، إذا اتبعت الصيغة أعلاه ، فيمكن دائمًا تحويل أدائك إلى عائد سنوي.
نصائح
- أنت بحاجة إلى معرفة وفهم كيفية حساب عوائد المحفظة السنوية ، لأن العوائد السنوية هي أرقام تُستخدم لمقارنة نفسك بالاستثمارات الأخرى ومعايير الصناعة ومراقبة الاستثمار. تمتلك العوائد السنوية القدرة على تأكيد براعة الاستثمار في الأسهم الخاصة بك والمساعدة في الكشف عن الأخطاء المحتملة في إستراتيجيتك الاستثمارية.
- قم بإجراء التمارين باستخدام أرقام العينة حتى تكون أكثر دراية بحساب هذه الصيغة.
- إن المفارقة المذكورة في بداية هذه المقالة هي ببساطة إقرار بحقيقة أن أداء الاستثمار يُحكم عليه عادة مقابل أداء استثمارات أخرى. بعبارة أخرى ، يمكن اعتبار خسارة صغيرة في سوق متراجع أفضل من ربح صغير في سوق متزايد. كل شيء نسبي.
