عندما تشتري الأسهم ، فأنت تشتري ملكية في الشركة التي أصدرت الأسهم. بصفتك المالك ، لديك عدة حقوق. على سبيل المثال ، يحق للمستثمر في الأسهم تلقي أرباح الأسهم إذا كانت الشركة تحقق دخلاً كافياً. يمكن للمستثمرين أيضًا بيع أسهمهم والحصول على مزايا مالية. يمكنك شراء أسهم شركة معينة ، أو شراء صندوق استثمار مشترك.
خطوة
جزء 1 من 3: دراسة سوق الأسهم
الخطوة 1. تعرف على كيفية عمل سوق الأوراق المالية
يعمل سوق الأوراق المالية مثل أي سوق آخر. في هذه الحالة ، يكون المنتج الذي يتم تداوله جزءًا من ملكية الشركة. نسمي هذا الجزء بالمخزون. يتم تداول الأسهم في البورصة. يمكنك التفكير في سوق الأسهم كسوق. في الولايات المتحدة ، تشمل البورصات الرئيسية بورصة نيويورك ونظام التسعير الآلي للرابطة الوطنية لتجار الأوراق المالية (NASDAQ).
- تتحرك أسعار الأسهم صعودًا وهبوطًا اعتمادًا على العرض والطلب. عندما يكون هناك طلب كبير على سهم معين ، سيرتفع سعر هذا السهم. نظرًا لوجود مشترين مهتمين أكثر من البائعين ، سيرتفع سعر السهم. عندما يكون هناك بائعون أكثر من المشترين ، سينخفض السعر.
- سعر السهم هو انعكاس لرأي مجتمع الاستثمار حول السهم. لا يعكس السعر دائمًا القيمة الحقيقية للشركة. وهذا يعني أن الأسعار قصيرة الأجل تتأثر غالبًا بمشاعر الناس وليس بالحقائق. يمكن أن تتحرك الأسعار بناءً على المعلومات الصحيحة والمعلومات المضللة والقيل والقال.
- هدفك كمستثمر في الأسهم هو شراء أسهم شركة تزيد قيمتها بمرور الوقت. إذا تمكنت الشركة المصدرة للأسهم من زيادة مبيعاتها وكسب المزيد من الأرباح ، فيمكن للمستثمرين شراء المزيد من أسهمها. إذا ارتفع سعر السهم ، يمكنك بيع أسهمك وتحقيق ربح.
- على سبيل المثال ، تخيل أنك تشتري 100 سهم بسعر 1.500 روبية للسهم الواحد. تستثمر 15000 روبية. بعد عامين ، ارتفع سعر السهم إلى 2000 روبية. حاليًا ، تبلغ قيمة استثمارك 20،000 روبية إندونيسية. إذا قمت ببيع أسهمك ، فستحصل على ربح قدره 5000 روبية إندونيسية باستثناء أي رسوم أو عمولات (20000 روبية إندونيسية - 15000 روبية إندونيسية)
الخطوة 2. تعلم المصطلحات المتعلقة بشراء وبيع الأسهم
ستساعدك هذه الشروط على تحديد أمر الشراء أو البيع الذي تريد إصداره إلى سمسار البورصة الخاص بك. تتيح لك هذه الشروط أن يكون لديك شروط معينة في طلبك لبيع أو شراء الأسهم.
- سعر الشراء ، المعروف أيضًا باسم العرض ، هو أقل سعر يمكنك الحصول عليه عندما تريد شراء أسهم الشركة. لنفترض أنك تريد شراء أسهم IBM. إذا كان سعر الشراء هو 50 روبية إندونيسية لكل سهم ، فسوف تدفع 50 روبية إندونيسية للأسهم التي اشتريتها.
- سعر الطلب (يسمى عادة العطاء) هو أعلى سعر يمكنك الحصول عليه عندما تحاول بيع سهم. إذا كنت تمتلك سهمًا من شركة IBM وترغب في بيعه الآن ، فستتلقى سعر الطلب للسهم الواحد. إذا كان سعر الطلب هو Rp49.75 ، فستتلقى هذا السعر لكل سهم.
- أمر السوق هو أمر شراء أو بيع سهم على الفور بأفضل سعر متاح في السوق. إذا قمت بإصدار أمر سوق ، فسوف تدفع ثمن الشراء كمشتري. إذا كنت تبيع ، فإن سعر السوق الذي تحصل عليه هو سعر الطلب. ضع في اعتبارك أنه يمكن تنفيذ أمر السوق الخاص بك بسعر أعلى أو أقل مما كنت تتوقعه. أمر السوق مضمون ليتم تنفيذه فور إصداره ، ولكن لا يمكن ضمان سعره.
- بالإضافة إلى أوامر السوق ، يمكنك تنفيذ أوامر أخرى بشروط على سعر الشراء أو البيع. الأمر المحدد ، على سبيل المثال ، هو طلب شراء أو بيع أسهم بسعر معين أو سعر أفضل من السعر الحالي. من ناحية أخرى ، فإن أمر الإيقاف هو أمر يتحول إلى أمر سوق بمجرد أن يصل السهم إلى سعر معين. يجب عليك استشارة وسيط لديه شهادة لبيع وشراء الأسهم. اسأل الوسيط عما إذا كانت هذه الأنواع المختلفة من أوامر البيع والشراء هي الأفضل بالنسبة لك.
الخطوة الثالثة. فكر في شراء صندوق استثمار مشترك
الصندوق المشترك هو عبارة عن مجموعة من الصناديق يقدمها العديد من المستثمرين. يمكن استخدام مجموعة الأموال هذه لشراء أنواع مختلفة من الاستثمارات. يمكنك اختيار الصناديق المشتركة التي تستثمر في شركات مختلفة. عندما تستثمر من خلال صندوق مشترك ، فأنت تمتلك حصة في الأسهم المختلفة التي يشتريها الصندوق المشترك. يمكن أن تكون الصناديق المشتركة استثمارًا بديلاً أقل خطورة من شراء الأسهم الخاصة بك.
- يمكن أن يقلل الاستثمار في الصناديق المشتركة من مخاطر الاستثمار بسبب التنويع. إذا كنت تستثمر في سهم واحد فقط ، فإن مخاطرك تتركز في شركة واحدة. من ناحية أخرى ، يمكن لصناديق الاستثمار المشتركة الاحتفاظ بالعشرات (إن لم يكن المئات) من الأسهم. إذا انخفضت قيمة نوع واحد من الأسهم ، فلن يكون لها تأثير يذكر على قيمة استثمارك الإجمالي.
- إذا كنت قد بدأت للتو ، يمكن أن تكون الصناديق المشتركة طريقة رائعة للاستثمار في الأسهم. اختر صندوقًا مشتركًا إذا كنت غير متأكد من الاستثمار في سهم معين ، أو إذا لم يكن لديك الوقت الكافي للبحث وإدارة محفظة الأوراق المالية.
- انتبه إلى الرسوم التي تتقاضاها الصناديق المشتركة. ضع في اعتبارك أنك ستدفع رسوم إدارة مالية احترافية في صندوق مشترك. على سبيل المثال ، قد يُطلب منك دفع رسوم بيع عند شراء أو بيع صندوق الاستثمار المشترك الخاص بك. سيدفع مستثمرو الصناديق المشتركة أيضًا رسومًا سنوية للإدارة المالية وإدارة الصناديق المشتركة. تعتمد هذه الرسوم السنوية على نسبة معينة من الأصول التي يديرها مدير الاستثمار.
- لنفترض ، على سبيل المثال ، أن لديك 10000000 روبية مستثمرة في صندوق استثمار مشترك. إذا كانت الرسوم السنوية تبلغ 1٪ من الأصول ، فإن الرسوم السنوية الخاصة بك هي 50،000 روبية إندونيسية.
جزء 2 من 3: البحث عن مشتريات المخزون
الخطوة 1. تعلم كيفية البحث عن الاستثمارات
إذا قررت شراء أسهم فردية بدلاً من صندوق استثمار مشترك ، فيجب عليك إجراء البحث أولاً. هناك الكثير من البيانات المتاحة على الإنترنت. قد يكون العثور على بيانات مفيدة أمرًا صعبًا بعض الشيء. هناك العديد من الأدوات التي يمكنك استخدامها لتحليل واختيار الأسهم.
- يمكن العثور على معلومات حول الأسهم عادةً على موقع الشركة الإلكتروني أو في تقاريرها السنوية. يمكن أن يوفر كلا المصدرين معلومات قيمة حول نموذج أعمال الشركة وبياناتها المالية. بالإضافة إلى ذلك ، تعد الشركة بانتظام العروض التقديمية للمستثمرين. غالبًا ما يتم تقديم هذه العروض التقديمية بتنسيق سهل الفهم. ادرس هذه الوثائق قبل اتخاذ قرار الاستثمار.
- مواقع مثل Morningstar.com مفيدة أيضًا. قد يشعر المستثمرون الجدد بالارتباك عند قراءة التقارير ربع السنوية أو السنوية. من خلال البحث عن سهم في Morningstar ، يمكنك الحصول على معلومات مهمة حول شركة ، مثل الميزانية العمومية وبيان الدخل وبيان التدفق النقدي. يوفر Morningstar أيضًا النسب المالية التي يمكن أن تساعد في تحليل الشركة. هذا الموقع سهل التصفح والفهم.
- قم بالبحث على Google عن أخبار الشركة المعنية. اقرأ آخر الأخبار التي تصف أداء الشركة. يجب أن يكون مصدر الأخبار جهة خارجية مستقلة ، حتى لا تكون المعلومات المقدمة متحيزة.
الخطوة 2. ابحث عن شركة جذابة
الخطوة الأولى هي إيجاد شركة للبحث. للقيام بذلك ، اقرأ الصحف والمجلات والمواقع الاستثمارية مثل Wall Street Journal أو Investor's Business Daily. بالإضافة إلى ذلك ، يمكن لمواقع مثل Stockchase.com توفير مدخلات حول الأسهم التي يقيمها المحللون جيدًا.
- ابدأ بالاستثمار في الأسهم القيادية. الأسهم القيادية هي أسهم في شركات كبيرة ومعروفة تتمتع بسجلات جيدة وتحقق أرباحًا. هذه الشركة عادة ما يكون من السهل اكتشافها. إنهم ينتجون سلعًا وخدمات يعرفها المستهلكون ويشترونها. عادة ما ينمو سعر سهم الشركة بشكل مطرد على المدى الطويل.
- على الرغم من أن هذه الشركات لا تزال محفوفة بالمخاطر بالنسبة للمستثمرين ، إلا أنها أكثر استقرارًا من الشركات الأخرى. تميل الشركات الممتازة إلى الحصول على حصة سوقية كبيرة في الأسواق التي تعمل فيها. تتمتع الشركة بمصادر تمويل جيدة وتتمتع بميزة تنافسية.
- الأسهم القيادية على سبيل المثال هي Wal-Mart و Google و Apple و McDonald's وغيرها الكثير. فكر في الشركات التي تعتمد عليها في السلع والخدمات.
الخطوة 3. اختر شركة تعمل بشكل جيد
عندما تجد مرشحًا جيدًا ، يجب عليك التحقق من بعض المؤشرات المالية للشركة. قارن هذه المؤشرات مع الشركات المنافسة لمعرفة كيفية مقارنة الشركتين. يتم استخدام العديد من المؤشرات المحددة على نطاق واسع لحساب القيمة الاستثمارية للشركة.
- انظر إلى هامش ربح الشركة. يتم تعريف هامش الربح على أنه (صافي الدخل) / (المبيعات). لهذه المناقشة ، صافي الدخل يساوي الربح. يوضح هذا المؤشر مقدار الربح الذي تحصل عليه الشركة مقابل كل دولار من المبيعات. تريد الشركة دائمًا تحقيق هوامش ربح أعلى. إذا ربحت الشركة 10 سنتات مقابل كل دولار تم بيعه ، على سبيل المثال ، يكون هامش الربح (.10) / (Rp1) ، أو 10٪.
- قم بإجراء تحليل للعائد على حقوق الملكية (ROE)). تشير حقوق الملكية إلى إجمالي الأموال المستثمرة من قبل جميع المساهمين في الشركة. يُظهر العائد على حقوق الملكية مدى جودة استخدام الشركة لأموال مساهميها لتحقيق ربح. يتم التعبير عن هذه النسبة (الربح) / (حقوق المساهمين). إذا كانت الشركة تكسب 100 دولار من الأرباح على 2،000،000 دولار من حقوق الملكية ، فإن العائد على حقوق الملكية هو (Rp100،000) / (Rp2،000،000) ، أو 5٪.
- انظر إلى توقعات النمو السابقة والمستقبلية للشركة. هل تقوم الشركة بزيادة أرباح السهم بشكل مطرد؟ هذه علامة على نشاط تجاري قوي من المحتمل أن يتمتع بميزة تنافسية.
- قارن تاريخ نمو إيرادات الشركة مع تاريخ منافسيها في نفس السوق. راجع أيضًا نمو الإيرادات المتوقع خلال السنوات الخمس القادمة. إذا كانت أعلى من منافستها ، فهناك مؤشر على أن سعر السهم سيرتفع في المستقبل.
- انظر إلى ديون الشركة. لا ينبغي أن يكون لدى الشركات المدارة جيدًا ديون أكثر مما تستطيع تحمله. تتمثل إحدى الطرق الشائعة لتحليل الديون في استخدام نسبة الدين إلى حقوق الملكية (نسبة الدين إلى حقوق الملكية).
- يتم الحصول على نسبة الدين إلى حقوق الملكية بقسمة ديون الشركة على حقوق المساهمين. كلما انخفضت النسبة ، كان ذلك أفضل. إذا كان لدى الشركة ديون بقيمة 2000 دولار و 4000 دولار في حقوق الملكية ، فإن نسبة الدين إلى حقوق الملكية هي (Rp2،000،000) / (Rp4،000،000) ، أو 50٪. قارن هذه النسبة مع النسبة التي يملكها منافسو الشركة.
الخطوة 4. التعرف على مفهوم القيمة
يمكنك التفكير في الأسهم على أنها آلات مصممة لتحقيق الربح. إذا كانت الآلة تعمل بشكل جيد ويمكنها تحقيق أرباح أكبر ، تصبح الآلة أكثر قيمة في نظر المستثمرين. أهم النسب المالية لقيمة الأسهم هي تلك المتعلقة بالأرباح.
- الطريقة الأكثر شيوعًا لتقييم السهم هي استخدام نسبة السعر إلى الأرباح (نسبة السعر إلى العائد). يتم الحصول على نسبة السعر إلى العائد من سعر سهم الشركة مقسومًا على الأرباح السنوية لكل سهم. هذه النسبة مهمة لتقييم قيمة الاستثمار.
- تظهر ربحية السهم إجمالي الدخل بالروبية مقسومًا على عدد الأسهم المملوكة للجمهور. تُعرف الأسهم التي يحتفظ بها المستثمرون بالأسهم القائمة. على سبيل المثال ، إذا كانت أرباح الشركة 1،000،000 دولار في السنة ولديها 10،000،000 سهم قائم ، فإن ربحية السهم ستكون (1،000،000 دولار) / (10،000،000 سهم) ، أو 10 سنتات لكل سهم.
- لنفترض أن أسهم الشركة يتم تداولها بسعر 50 روبية إندونيسية للسهم. إذا كانت ربحية السهم 5 IDR ، فإن نسبة السعر إلى العائد للأسهم هي (Rp 50 / IDR 5) ، أو 10. إذا اشترى المستثمر هذه الأسهم ، فسوف "يدفع 10 أضعاف الأرباح".
- إذا كانت الشركة "أ" تتداول بأرباح عشرة أضعاف (أو نسبة السعر إلى العائد 10) ، وكانت الشركة "ب" تتداول بمعدل مضاعف إلى العائد 8 ، فإن الشركة "أ" تكون أغلى من الشركة "ب". لاحظ أن "أكثر تكلفة" لها لا علاقة له بسعر السهم. النسبة هي انعكاس لمدى تكلفة سعر السهم مقارنة بأرباحه.
جزء 3 من 3: استثمر
الخطوة 1. تحقق من إمكانية شراء الأسهم مباشرة من المصدر
تقدم بعض الشركات خطط شراء الأسهم المباشرة (DSPP) التي تسمح لك بشراء الأسهم دون استخدام وسيط. إذا كنت تخطط لشراء عدد صغير من الأسهم ، فقد يكون هذا هو الخيار الأفضل لك. يوفر لك هذا النهج الوقت والتكاليف التي يتعين عليك تحملها إذا كنت تستخدم خدمات وسيط البورصة.
- قم ببحث عبر الإنترنت أو اتصل بالشركة التي تريد شراء أسهمها. اسألهم عما إذا كانوا يعرضون خطة شراء الأسهم. إذا كان الأمر كذلك ، سترسل لك الشركة نشرة إصدار المخطط ونموذج التسجيل والمعلومات الأخرى ذات الصلة. نشرة الإصدار هي مستند يوفر جميع المعلومات المهمة المتعلقة بشراء الأسهم.
- تسمح لك العديد من المخططات باستثمار مبلغ لا يقل عن 500000 روبية إندونيسية شهريًا. تأكد من الرسوم التي يتعين عليك دفعها. تقدم بعض الشركات خطط استثمار مجانية.
- يتيح لك DSPP أيضًا إعادة استثمار جميع أرباحك تلقائيًا إذا كنت ترغب في ذلك. يتم دفع أرباح الأسهم لك على أساس أرباح الشركة. يجب أن يعلن مجلس إدارة الشركة عن توزيعات الأرباح من أجل سداد المدفوعات.
الخطوة 2. اختيار وسيط
إذا لم تتمكن من شراء السهم الذي تريده مباشرة من الشركة ، فستحتاج إلى إيجاد وسيط. هناك العديد من شركات الوساطة التي تقدم خدمات مختلفة. هذا يعني أنك بحاجة إلى مقارنة خياراتك واختيار الوسيط الذي يناسبك. هناك نوعان من الوسطاء: خدمة كاملة وسماسرة مخفضة.
- خدمات الوساطة كاملة الخدمات عادة ما تكون أكثر تكلفة. تقدم هذه الشركات خدماتها للمستثمرين المهتمين بتلقي التوصيات والإرشادات. قد تستحق الرسوم المرتفعة الخدمة المتلقاة ، حيث يمكن لوسطاء الخدمة الكاملة تقديم مساعدة قيمة. إذا لم تكن واثقًا من قدرتك على اختيار الأسهم ، أو إذا لم يكن لديك الوقت الكافي للبحث عن الشركات ، ففكر في العمل مع وسيط كامل الخدمات.
- إذا كنت تخطط لاتخاذ قرارات الاستثمار الخاصة بك ، فاختر وسيطًا كامل الخدمات. ليس هناك فائدة من دفع المزيد مقابل خدمة لن تستخدمها. ومع ذلك ، من الجيد النظر إلى عروض كل وسيط بعناية للتأكد من أن عروضهم تتماشى مع أهدافك الاستثمارية.
- ابحث عن وسطاء ذوي خدمات كاملة على الإنترنت. ضع في اعتبارك التكاليف ، لا سيما التكاليف الإضافية التي قد لا يتم ذكرها عند الاتصال بالوسيط المحتمل لأول مرة. اطلب من الوسيط تقديم تفاصيل مكتوبة عن أي رسوم قد يتم تحصيلها منك.
الخطوة الثالثة. افتح حساب الوساطة والودائع
اتصل بشركة وساطة لفتح حساب. سيطلب منك الوسيط تعبئة نموذج حساب جديد. يحتوي هذا النموذج على معلوماتك الشخصية ، إلى جانب خبرتك في الاستثمار وتحمل المخاطر.
- يجب على الوسيط الخاص بك الإبلاغ عن تداول الأسهم الخاص بك إلى مصلحة الضرائب الأمريكية. سيتم الإبلاغ عن الدخل من بيع الأسهم ، إلى جانب دخل توزيعات الأرباح ، إلى مصلحة الضرائب. يجب عليك ملء النموذج المطلوب وإرساله مرة أخرى إلى الوسيط.
- قرر كيفية إيداع الأموال في حساب الوساطة الخاص بك. أرسل بعض الأموال كإيداع أولي إلى الوسيط الخاص بك والذي سيتم استخدامه لشراء الأسهم الأولى الخاصة بك.
- أدخل الأمر. أخبر الوسيط الخاص بك عن الأسهم التي ترغب في شرائها وعدد الأسهم. عند اكتمال عملية الشراء ، ستتلقى تأكيدًا يعتبر دليلاً على الشراء. احتفظ بكل ما تبذلونه من إثبات الشراء في ملف.
